A hitel kamatát két összetevő adja ki. A kamatláb jellemzően valamilyen külső, a hitelező banktól független referenciakamathoz kötött százalékos mutató, amely a hitelező bank forráshoz jutásának költségét mutatja. Ezen felül beszélünk a kamatfelárról, amely a bank költségeinek, az ügyfél kockázatának és a banknak a hirtelen megtermelt nyereségének százalékos formában történő megjelenése.  

Miután a hitelhez jellemzően az ügyfél kockázatától független a bank költsége és ugyancsak független a nyereség hányad is, így a kamatfelár változását hitel és hitel között jellemzően az ügyfél kockázata jelenti: a bank a kockázatoktól teszi függővé, hogy mekkora kamatfelárral hajlandó hitelt nyújtani.

A kamatfelár a jogszabályokban és a szerződésben meghatározott feltételek szerint változtatható.